10.3 · Position Size Engine · 8–15 min
Position sizing berdasarkan conviction, volatility dan downside
Position sizing menentukan berat setiap idea berdasarkan kualiti bukti, uncertainty, liquidity dan potensi kerugian.
⌁Simpan & KeluarKembali tepat ke kedudukan iniKenapa penting
Bukan sekadar definisi.
Idea terbaik pun boleh salah; saiz ialah alat survival.
Konsep teras
Empat perkara untuk pegang.
- 01
Hadkan initial dan maximum weight.
- 02
Kurangkan saiz bagi leverage/illiquidity tinggi.
- 03
Gunakan downside scenario, bukan target sahaja.
- 04
Conviction mesti datang daripada bukti, bukan harga naik.
Contoh visual · Portfolio X-ray
Banyak saham belum tentu pelbagai
Fokus 10.3: Position sizing berdasarkan conviction, volatility dan downside
Downside 40% dan had kerugian portfolio 2% memberi berat maksimum sekitar 5% sebelum korelasi.
04 · Cuba sendiri
Position Size Engine
Combine downside, conviction, liquidity and portfolio loss budget.
Apa berubah?
50%Angka berubah serta-merta, tetapi kesimpulan masih perlukan konteks, andaian dan bukti.
Bukti pembelajaran: Derives a size from risk limits, not excitement.
Error museum
Kesilapan lazim.
- Equal weight tanpa fikir risiko.
- Saiz besar kerana mahu recover loss.
- Tidak mengira gap risk.
06 · Retrieval
Kuiz mini
Jawab dahulu, tetapkan keyakinan, kemudian semak skema.
01 · Kefahaman
Bagaimana downside mempengaruhi saiz?
02 · Aplikasi
Harga naik lalu conviction meningkat tanpa data. Patut tambah?
03 · Betul atau Salah
Saham berkualiti boleh bersaiz tanpa had.
07 · Explain kepada Mak
Boleh terangkan tanpa bersembunyi di sebalik jargon?
Terangkan “Position sizing berdasarkan conviction, volatility dan downside” seperti kepada ahli keluarga yang belum pernah belajar saham.
KERTAS SAHAM · RESIT PEMBELAJARAN
10.3 · Position sizing berdasarkan conviction, volatility dan downside
Nota peribadi
Apa yang anda mahu ingat?
Nota disimpan pada peranti ini dan kekal peribadi.
✓Sumber & kesegaranDisemak 10 Jul 2026 · semak semula sebelum keputusan sebenar+
Isi pelajaran berasal daripada buku rujukan Kertas Saham. Peraturan, fi, cukai, penyelesaian dan status Syariah boleh berubah; gunakan pautan rasmi terkini.